本來就很神秘的比特幣，經過近期名人效應影響，上演了更戲劇化的行情，也引起越來越多人關注比特幣市場。
本篇就以下幾個方面，和各位投資人一同探討比特幣的玩法：
- 當前比特幣都有哪些投資方式？
- 不同的投資方式有什麼優缺點？
- 投資比特幣的風險有哪些，怎麼規避？
- 如何選擇賺錢的投資策略？
- 以及其他有關投資比特幣的知識。
讓我們馬上進入正題，看看比特幣到底怎麼玩。
比特幣怎麼玩
由於價格波動明顯，很多人已經看到比特幣的投資價值，並希望參與其中，那麼比特幣到底有哪些投資方式？我們接下來介紹 3 種主要方式供大家參考。
一、現貨交易：買入並持有
比特幣以及其他虛擬貨幣，本質上都是商品。現貨交易，就是一手交錢，一手交貨。比如你向比特幣賣家支付 3 萬美元換取了一枚比特幣，這枚比特幣就歸你所有，從此你可以把這枚比特幣放入錢包存起來，或者轉贈給他人，亦或者可以用這枚比特幣再去換取其他商品。
- 優點：
- 在傳統投資項目以外，豐富投資標的使投資更分散，降低整體投資風險。從過去幾年的市場情況看，比特幣的市場波動與傳統市場的相關性很小，它的漲跌並沒有跟隨類似於股票、黃金、石油等傳統市場走勢。也就是說在傳統市場不景氣時，比特幣可以作為一個投資補充，甚至是避險工具，降低整體投資風險。
- 有機會博取更大的盈利。根據比特幣的產生規律，比特幣總量是有限的，只有2100萬枚。如果市場承認它的價值，有不斷增長的供求關係，那麼比特幣就有升值潛力，畢竟很多國際知名的交易所也都逐漸開始關注甚至支持比特幣交易，機構的加入有利於助推市場需求。
- 缺點：
- 持有比特幣面臨網路攻擊風險。持有比特幣需要使用到虛擬錢包，雖然有密鑰保護，但是一旦電腦聯網，還是會面臨被駭客破解的危險。儘管我們可以使用不聯網的冷錢包，盡量避免訊息暴露於網絡，但是比特幣始終是要聯網使用或者交易的，你不可能用冷錢包永遠封存你的比特幣。
- 跟傳統貨幣相比，比特幣目前缺乏政府、銀行等機構的承認與法律保障，也沒有受到很有效的金融監管，投資者保障相對較少。
- 由於現貨交易的獲利方式只能是低買高賣，因此如果比特幣持續上漲，後進入的投資者很難獲利，風險也將劇增。
- 現貨交易步驟詳解
▲Photo Credit： 一起學投資
1. 選擇一個虛擬貨幣交易所。比如 Binance、Huobi Global、Coinbase Exchange 等。
2. 在交易所入金準備進行交易。
3. 購買比特幣。通常在不會直接購買比特幣，而是先購買穩定幣，再用穩定幣交換比特幣。
穩定幣：本質上是一種虛擬貨幣，但是其價值錨定法定貨幣，保持價值基本穩定，不會像比特幣及其他代幣那樣劇烈波動。簡單講，現實中法定貨幣和虛擬貨幣的兌換成本較高，包括費用及時間成本，而虛擬貨幣和穩定幣之間兌換相對容易、快捷，這就是穩定幣存在的意義。
4. 把購買取得的比特幣存放到自己的錢包裡。跟普通商品不同的是，要買入並持有比特幣，你需要有能夠存放比特幣的錢包。當然，這是個虛擬錢包，更準確地說，是一個在電子或網路世界中用於記錄存放比特幣的地址，是一長串字符。這個地址（錢包）是加密的，需要鑰匙才能使用。鑰匙有兩把，一把是上鎖用的私鑰，另一把是解鎖用的公鑰。其中私鑰是最重要的保密手段，切不可洩露。
- 錢包的種類
錢包大體上可以分為冷錢包和熱錢包兩大類，斷網的冷錢包，相對安全，但使用是比較繁瑣；聯網的熱錢包，使用方便，但是由於暴露於聯網，有被盜取的風險。
具體還可以分為：
本地錢包：私鑰儲存在本地或者本人電腦中，可以聯網也可以不聯網。比如 Bitcoin Core，Multibit 等。如果本地電腦不聯網，則實現了冷錢包，本地私鑰很難被網絡駭客盜取。
在線錢包：私鑰儲存在網絡服務器上，同時本地有私鑰備份。
偽錢包：私鑰由他人掌握，本地沒有私鑰。比如：火幣、幣安等。
在駭客盜取虛擬貨幣的案例中，損失的都是熱錢包。
二、比特幣衍生品：買入比特幣合約
這類交易，並不需要真正買入並持有比特幣，買賣的標的只是一份合約，類似於股票指數或期貨，投資者基於對比特幣未來價值的判斷做多或者做空，直至到期日，視比特幣當時價格計算盈利或虧損。投資者買的是比特幣未來的價格，而不是比特幣本身。而這類合約的市場情況也不會反過來影響比特幣市場。
- 優點
和比特幣現貨交易相比，買入比特幣合約的優點在於：
- 不用擔心虛擬錢包和鑰匙，因為你不需要持有比特幣。
- 可以使用法定貨幣進行顯示，投資者在交易時可以選擇 U 本位或者幣本位顯示盈虧，如果選擇 U 本位，則以美元顯示當前盈虧，便於投資者操作和理解。
- 交易相對簡單快速。
- 可以雙向交易，而不是只有比特升值時才能掙錢。
- 當你是個老手的時候，槓桿可能是交易合約的最大優點，可以放大收益。
- 缺點
主要在於槓桿風險，投資者的損益會被槓桿放大，當合約損失的時候，槓桿會加速投資者爆倉。因此對於初學者而言，這並不是一個很好的投資方式，實在要使用槓桿，也不建議太高的放大倍數。
另外，永續合約可能會涉及支付資金費，以鼓勵市場價格趨於真實幣價，市場過熱時，資金費率升高，可能會使投資者付出較高的成本。
- 合約交易步驟詳解
▲Photo Credit：一起學投資
- 在虛擬貨幣經紀商處開戶，比如 GEMINI、eToro、coinbase、Webull、幣安。
- 向你的帳戶充值資金。直接入金美元就好，在實際操作中，平台軟體也可以讓你直觀地看到當前盈虧的美元計價數字。
- 選擇一個你偏好的合約，以及交易策略，比如基於哪種虛擬貨幣，是 U 本位還是幣本位，是逐倉還是全倉，是否設置止盈止損等。
- 選擇適合自己的槓桿倍數，比如 5 倍、10 倍、50 倍、125 倍。
- 從簡單小額的限價買單或者市價買單開始逐漸熟悉交易。
總結
- 比特幣屬於高風險投資，投資者需謹慎入市。
- 目前比特幣的投資方式主要有現貨交易、合約交易、基金或 ETF 交易等。
- 注意各種虛擬錢包以及交易方式的特性，盡量避免駭客攻擊。
- 充分評估自己的風險承受能力，選擇適合自己的投資策略，切不可貪心。
- 控制好資產配置比例，不要把所有的雞蛋放到一個籃子裡。
- 投資者可以從比較保守的策略開始，小金額試水比特幣市場，在保證安全的前提下逐漸實現盈利。
本文章內容由「一起學投資」提供。
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